Автор: В связи с проходящими в США президентскими выборами, уместно вспомнить, как Грэм Портер, председатель Tiger Group Investments и один из соучредителей Seaspan, заявил делегатам, посетившим в прошлом месяце Форум руководителей морских компаний в Монако:
Мир распадается на части. Я думаю, именно это является причиной всего этого хаоса. У нас совсем другая тенденция. Это больше не сотрудничество, это независимое развитие. Привлекайте свои ресурсы и распоряжайтесь ими самостоятельно.
Рассуждая о сегодняшнем “фрагментированном” мире, Портер пожаловался:
Я думаю, что мы будем получать все больше и больше регулирования, все больше и больше тарифов, все больше и больше антиторговых позиций и, вероятно, все больше и больше национальных флотов, перевозящих свои собственные грузы под защитой своих собственных военно-морских сил.
Таким образом, морскому судоходству продолжает угрожать деглобализация, воскресающая прежние границы, к которым добавляются новые. И в политике, и в социальной жизни людей, и в бизнесе.
Так, оба кандидата в президенты США – Дональд Трамп и Камала Харрис – выступают за введение импортных пошлин и сокращение бюджетного дефицита, при этом Трамп не скрывает, что намерен резко повысить тарифы.
“Для контейнерных перевозок это означало бы кратковременный рост спроса в США, поскольку некоторые импортеры попытались бы ввезти товары до введения каких-либо новых тарифов. В среднесрочной и долгосрочной перспективе это, вероятно, изменит некоторые схемы торговли, поскольку импортеры найдут способы скорректировать свои схемы поставок, чтобы минимизировать любое влияние тарифов”, — отметили аналитики Sea-Intelligence в минувшее воскресенье, утверждая, что это не обязательно плохая новость для судоходных контейнерных линий.
“Это просто подразумевает необходимость, возможно, скорректировать транспортные сети с учетом различных торговых потоков”, — предположили в Sea-Intelligence.
“Грузы будут перемещаться разными путями, но в конечном итоге они окажутся в руках конечного потребителя”, — пояснил Джереми Никсон, генеральный директор японского линейного гиганта Ocean Network Express (ONE), выступая в сентябре на мероприятии Marine Money в Сингапуре.
По его мнению, «если даже не удастся избежать снижения деловой активности на торговой линии Китай-США, другие маршруты, такие как Китай-Мексика, набирают обороты».
— Ситуация меняется, — подчеркнул Никсон.
“Мы являемся слугами мировой торговли, мы должны очень быстро улавливать эти тенденции и очень быстро адаптироваться”.
Обращаясь к газовым рынкам, брокер SSY отметил в своем недавнем отчете:
Кто бы ни выиграл битву позже в этом году, это окажет глубокое влияние на СПГ, будь то запрет будущих экспортных проектов или введение торговых тарифов, все это очень актуально. То, что Камала Харрис изменила свою риторику по поводу гидроразрыва пласта в США, просто показывает, что главное — это завоевать голоса избирателей, а не обязательно оставаться верным своим убеждениям или манифесту.
«Китай является крупным импортером сжиженного газа и СПГ из США, и любая угроза для этих потоков, скорее всего, “перевернет” рынки танкеров для сжиженного газа и СПГ», отмечается в недавнем отчете брокера BRS.
Потенциальная победа Трампа и то, что это означает для танкерной отрасли, обсуждались на сентябрьском форуме руководителей морских компаний в Сингапуре, где Марк Кэмерон, главный операционный директор Ardmore Shipping, предположил, что война на Украине может закончиться, что снизит активность танкерного бизнеса, в то время как потенциальная новая администрация может оказаться гораздо более влиятельной в вопросах ужесточение отношений с Ираном, что, по его мнению, положительно скажется на операциях танкерного флота.
— За последние несколько лет то, что было довольно плохим для мира, в целом оказалось довольно хорошим для судоходства. Так что, возможно, я позволю вам сделать собственные выводы о Трампе, — заявил Алан Хаттон, генеральный директор Foreguard Shipping.
По прогнозу Хенрика Хартцелла, старшего советника GSB Tankers, судоходным компаниям следует ожидать большей “операционной сложности” в связи с возможным возвращением Трампа и последующим обострением торговых разногласий с Китаем.
Экспорт иранской нефти и конденсата недавно достиг 1,6 млн баррелей в день, что является максимальным показателем с 2018 года, согласно анализу BRS, который ожидает, что в случае избрания Трампа его администрация быстро ужесточит применение существующих санкций в отношении нефтяной промышленности Ирана, включая рестрикции на сеть «серых танкеров», на которых Иран экспортирует свою нефть.
Переходя к перевозкам сыпучих грузов, крупнейшему сектору морских перевозок, следует вспомнить, что во время первой торговой войны Трампа, китайцы нацелились на американских фермеров и сократили импорт американского зерна.
Китай и в дальнейшем может нарастить импорт из Бразилии с минимальными затратами на тонно-милю.
Согласно данным Clarksons Platou Securities, первая торговая война Трампа с Китаем в наибольшей степени повлияла на производство и транспортировку сыпучих грузов, особенно зерна и металлопродукции, за которыми следуют СПГ и сжиженный газ.
Согласно данным Clarksons, общий объем перевозок в тонно-милях снизился на 0,5% в 2018 году, а затем снова на 0,5% в 2019 году.
Президентские выборы в США также подробно обсуждались в этом году на Geneva Dry, крупнейшей в мире конференции по транспортировке сырьевых товаров.
Саад Рахим, главный экономист Trafigura, предположил, что независимо от исхода президентской гонки в США, жесткая антикитайская политика, скорее всего, продолжится.
Он также выразил обеспокоенность по поводу потенциала развития двух сырьевых блоков: России, Ирана, Индии и Китая, с одной стороны, и Европы, США и Латинской Америки — с другой.
Шамика Сириманн, директор отдела технологий и логистики ООН по торговле и развитию, отметила, что с начала тарифной войны в 2017 году товарооборот между Китаем и США неуклонно снижается, а импорт Китая из США сократился на 8%.
Она предупредила, что диверсификация цепочек поставок, основанная скорее на геополитических, чем на экономических соображениях, может привести к снижению эффективности торговли и удлинению цепочек поставок.
Еще одним сектором, который с тревогой следит за результатами сегодняшнего американского опроса, является бизнес по перевозке автомобилей, сегмент, который при нынешней администрации Джо Байдена получил рекордную прибыль, поскольку Китай наводнил мир электромобилями, и Трамп пообещал заняться этим.
Еще одна область, которая может столкнуться с трудностями в зависимости от результатов сегодняшнего голосования, — это процесс декарбонизации судоходства.
— Если мы столкнемся со вторым президентским сроком Трампа, работа, проводимая в настоящее время в Международной морской организации по разработке новых правил и установлению целей на глобальном уровне, может зайти в тупик, — предупреждают аналитики Sea-Intelligence.
— Это, в свою очередь, ускорило бы тенденцию, при которой регулирование, касающееся обезуглероживания судоходства, должно было бы осуществляться на местном, а не глобальном уровне, — уверен он.
Подводя итог перспективам судоходства при потенциальной второй администрации Трампа в январе следующего года, аналитики брокерской компании Hartland Shipping резюмировали:
Самый уверенный вывод, который мы можем сделать, заключается в том, что волатильность и неопределенность на сегодняшних рынках морских перевозок при Трампе 2.0 только возрастут.
Можно добавить, что тот же вывод справедлив и в случае победы Камалы Харрис.